El querido Isas de efectivo de los ahorradores se enfrenta a una importante reorganización después de que el Canciller recortara la asignación durante el presupuesto del mes pasado.
Pronto será más difícil proteger los ahorros en efectivo de los impuestos, ya que el máximo que cualquier persona menor de 65 años puede acumular en un efectivo isa bajará de £ 20 000 a solo £ 12 000.
El cambio puede parecer sencillo a primera vista, pero creará toda una serie de obstáculos estratégicos para los ahorradores, en particular para aquellos que poseen grandes sumas de efectivo o para los inversores que están nerviosos por los tumultuosos mercados bursátiles.
Hemos elaborado una guía para ayudarle a afrontar el próximo cambio. Aquí encontrará todo lo que necesita saber sobre las nuevas reglas, lo que significan para su plan de ahorro y lo que puede hacer ahora para que sus ahorros sigan creciendo.
Las nuevas reglas de efectivo de Isa aplastarán la cantidad que los ahorradores pueden pagar cada año
¿Cuáles son las nuevas reglas de efectivo de Isa?
El mayor cambio en las reglas anunciado durante el Presupuesto de otoño es esa la cantidad máxima que pagas en efectivo isa cada año caerá de £20.000 a £12.000.
El recorte en el subsidio se aplicará solo a personas menores de 65 años y entrará en vigor el 6 de abril de 2027. Los ahorradores mayores de 65 años aún podrán utilizar el subsidio Isa en efectivo completo para ahorrar £20,000 al año libres de impuestos.
La provisión anual para invertir en una acciones y participaciones isa seguirá siendo el mismo en £20.000 al año. Esto significa que los ahorradores menores de 65 años que depositen £ 12 000 en un Isa en efectivo aún pueden invertir las £ 8 000 restantes en una cuenta de acciones y participaciones.
¿Aún podré transferir a efectivo?
También entrarán en vigor nuevas normas para impedir que los ahorradores e inversores utilicen acciones y participaciones Isas para mantener sumas en efectivo superiores a £12.000.
A partir del 6 de abril de 2027 no se permitirán transferencias directas entre acciones y participaciones a Isas en efectivo. Tampoco se permitirán procedentes de Isas de financiación innovadora menos utilizadas.
Por lo tanto, los ahorradores no podrán transferir dinero en acciones y participaciones Isas a Isas en efectivo.
Actualmente puedes transferir inversiones a una Isa en efectivo y viceversa sin utilizar tu mesada si lo deseas y podrás hacerlo hasta el 5 de abril de 2027.
Esto significa que cualquier persona que quiera transferir dinero de un Isa de acciones y participaciones a un Isa en efectivo tendrá que retirar el dinero primero y todo lo que luego pague en un Isa en efectivo contará para su asignación.
¿Puedo mantener efectivo en acciones y participaciones Isa?
Actualmente, los ahorristas pueden mantener efectivo en sus acciones y participaciones Isas. Podría tratarse de dinero que están esperando para invertir o efectivo de inversiones que han vendido recientemente.
Muchas plataformas de inversión ahora pagan intereses sobre los saldos de efectivo mantenidos en acciones y participaciones Isas. Pero bajo las nuevas reglas, esto crearía un vacío legal a través del cual los ahorradores con más de £12,000 para proteger podrían haber eludido el límite abriendo una bolsa de valores y acciones de Isa con el exceso de £8,000 y dejando su dinero estacionado en efectivo.
Rachel Reeves ha cerrado este vacío legal. Cuando entren en vigor las nuevas reglas, cualquier efectivo mantenido en acciones y acciones de Isa enfrentará un cargo impositivo sobre cualquier interés devengado.
HM Revenue & Customs dice que también se realizarán pruebas para determinar si una inversión es elegible para mantenerse en acciones y participaciones Isa o es “similar al efectivo”, a partir de abril de 2027. Esto sugiere que los fondos del mercado monetario, que imitan los rendimientos en efectivo, serán bloqueados.
¿Debo pagar más ahora para superar los límites futuros?
Los ahorradores pueden verse tentados a maximizar sus asignaciones y pagar tanto en efectivo como sea posible antes de que las nuevas reglas entren en vigor.
Pero tener grandes sumas de dinero en efectivo que no necesita inmediatamente podría hacer más daño que bien. Esto se debe a que, a largo plazo, las acciones y las participaciones tienden a tener un rendimiento superior. tasas de interés en efectivo.
El mercado británico, el índice de acciones FTSE, ha obtenido un rendimiento del 6,2 por ciento anual durante los últimos diez años, superando con creces el rendimiento del 1,1 por ciento sobre el efectivo durante el mismo período, según la firma de gestión de activos Janus Henderson.
Jason Hollands de Bestinvest advierte contra mantener demasiados ahorros en efectivo
Jason Hollands, de plataforma de inversión Bestinvest dice: “Si posee inversiones para necesidades a largo plazo dentro de Isas, desconectarlas ahora para convertirlas en efectivo podría significar perder mejores rendimientos”.
Rachael Griffin, experta en planificación fiscal y financiera de Quilter, advierte contra el acaparamiento de efectivo en su Isa simplemente porque las reglas están cambiando. Ella dice: “El efectivo sólo debe acumularse si existe una necesidad futura específica, no debido a cambios en los titulares”.
Hay ciertas situaciones en las que es posible que desee tener un poco más de efectivo, como si planea volver a hipotecar pronto o depositar dinero en un depósito, además de tener un colchón de efectivo para emergencias.
Tengo alrededor de 50 años y planeo reducir el riesgo durante los próximos cinco años. ¿Debería transferirme a efectivo ahora?
A medida que los inversores se acercan a la jubilación, muchos pensarán en cobrar las ganancias de las inversiones mantenidas en una pensión o Isa y pasar a activos menos riesgosos como efectivo y bonos, en un proceso conocido como reducción de riesgos.
Las Isas son mucho más flexibles que una pensión en cuanto a cómo y cuándo elige acceder a ellas, por lo que si planea eliminar riesgos en los próximos cinco años, es posible que no necesite apresurarse a transferir sus inversiones a efectivo, dependiendo de sus circunstancias.
Hollands dice: ‘A menos que tenga en mente una necesidad específica de efectivo, por ejemplo liquidar una hipoteca u otras deudas, no hay ninguna razón convincente para transferir Isas de inversión a Isas de efectivo.
“Hay muchas opciones de inversión cautelosas disponibles dentro de las acciones y acciones Isas, incluidos fondos de bonos y fondos de retorno absoluto, o incluso fondos multiactivos con competencias defensivas”.
¿Puedo querer cambiar al efectivo en caso de una caída del mercado?
Una de las principales razones por las que los inversores tienden a transferir inversiones mantenidas en acciones y participaciones de Isa a efectivo es porque les preocupan las crisis del mercado de valores y quieren pasar al efectivo para capear cualquier tormenta del mercado.
Los inversores no podrán hacer esto a partir de abril de 2027, pero de todos modos puede que no sea lo mejor en caso de una caída del mercado.
Hollands dice: “Si se produce una caída del mercado, trasladar sus inversiones a un Isa en efectivo sólo bloqueará las pérdidas y resultará en una pérdida permanente de capital, ya que perderá cualquier recuperación”. Durante los períodos de volatilidad, los mercados suelen sobrepasarse”.
Esto significa que corre el riesgo de vender sus inversiones en el punto más bajo y perder ganancias.
Los temores sobre una inminente caída del mercado bursátil mundial están aumentando después de que destacados expertos advirtieran que una burbuja bursátil impulsada por la Inteligencia Artificial podría estar a punto de estallar.
Es posible que uno se sienta tentado a anticiparse a cualquier crisis importante transfiriendo sus tenencias a efectivo, pero la señora Griffin dice: “Es extremadamente difícil sincronizar el mercado”. La mejor protección es tener el nivel adecuado de riesgo antes de que llegue la volatilidad, con un plan que refleje cuándo necesitará el dinero”.
¿Qué puedo hacer con una suma global de pensión que planeo recibir?
Actualmente, si tienes una pensión privada puedes acceder a tu dinero a los 55 años (aumentando a 57 años a partir de abril de 2028) y puedes retirar un 25 por ciento libre de impuestos, hasta un máximo de £268,275.
Si sabe que necesitará recibir la suma global de su pensión en dos años y lo ha planificado, podría pensar en transferir gradualmente esa parte a efectivo o activos de menor riesgo.
La señora Griffin dice: “Tal vez desee considerar invertir el dinero en una inversión alternativa como un bono de inversión, especialmente si le preocupa impuesto de herencia. La clave es mantener las inversiones a largo plazo invertidas y al mismo tiempo reducir el riesgo del dinero que espera gastar pronto.’
No tome su efectivo libre de impuestos en la primera oportunidad a menos que lo necesite, ya que es probable que pierda los rendimientos de la inversión que habría obtenido con ese dinero si todavía estuviera en su pensión.
El señor Hollands dice: “Cuanto más tiempo retenga dinero en su pensión, más posibilidades tendrá para aumentar los impuestos de manera eficiente”. Por lo tanto, tome el efectivo si tiene un plan para usarlo, como saldar deudas, comprar una casa, unas vacaciones inolvidables o ayudar a los niños, pero no lo deje simplemente en una cuenta de efectivo donde esté sujeto a impuestos sobre los intereses de los ahorros.’
> Qué hacer con una suma global de pensión libre de impuestos si tiene un montón de dinero en efectivo
¿Existe demasiado dinero en efectivo Isas?
Es importante contar con una reserva de efectivo para necesidades y emergencias a corto plazo. Los expertos recomiendan reservar entre tres y seis meses de gastos esenciales para emergencias. Un Isa en efectivo es un excelente hogar para esto, ya que los intereses de sus ahorros están protegidos de impuestos.
Algunas personas necesitarán tener más que esto en su Isa, por ejemplo, si están ahorrando un depósito en su primera casa o si son propietarios de una casa que están a punto de volver a hipotecarse.
No existe un límite de por vida sobre la cantidad de efectivo que puede tener en un Isa en efectivo, pero fuera de estos escenarios, tener demasiado efectivo en efectivo podría resultar muy costoso. esto es porque inflación erosionará el valor de su efectivo con el tiempo y es probable que se pierda un mayor crecimiento que podría lograr en otros lugares.
Hollands dice: “Es casi seguro que tener grandes cantidades de dinero en efectivo que no se necesitan durante años verá cómo su valor real se erosiona a medida que la inflación lo devora”. Generar un rendimiento que al menos siga el ritmo de la inflación y preferiblemente la supere debería ser un objetivo clave en materia de ahorro e inversión.’
